Что представляет собой маржа и методика её расчёта

Вкратце, маржа представляет собой прибыль от продаж. Однако её значение для бизнеса значительно шире. Этот показатель позволяет оценить, насколько успешно товар находит своего покупателя и какова его конкурентоспособность на рынке. Теперь подробнее.

Что такое маржа

Маржа — это экономический показатель, который демонстрирует, сколько денег останется у владельца бизнеса после покрытия всех расходов на продажу. Пример. Рассмотрим компанию, которая занимается продажей игрушек. Допустим, на закупку товара было потрачено 5 000 рублей, а продажная цена составила 8 000 рублей. Таким образом, разница в 3 000 рублей и будет являться маржой.

Маржа — это чистая прибыль, получаемая после покрытия всех затрат на продажу. Этот термин также известен под длинными наименованиями, такими как маржинальный доход или маржинальная прибыль, но чаще всего используется просто слово «маржа». В данной статье мы будем придерживаться этого термина.

Как проводится расчёт маржи

Маржа вычисляется в рублях по следующей формуле:

Маржа=Выручка−Переменные расходы

Здесь выручка означает общую сумму, на которую бизнес продал товары или услуги. Для определения этого показателя используются закрывающие документы: товарные накладные, акты, универсальные передаточные документы. Например, если были проданы игрушки на сумму 100 тысяч рублей, и покупатели оплатили 50 000 рублей, выручка всё равно будет составлять 100 тысяч рублей. Это значение также называется объёмом продаж или оборотом. При расчёте маржи важно брать выручку без учёта НДС и акцизов.

Переменные расходы включают траты, связанные непосредственно с продажей продукта. Эти расходы могут изменяться в зависимости от объёма производства или продаж. К примеру, чем больше завод производит макарон, тем больше потребуется муки. Переменные расходы могут варьироваться в зависимости от сферы деятельности: для торговой компании это могут быть закупочная стоимость товара и доставка до покупателя, а для производственного предприятия — затраты на электроэнергию для машин, стоимость сырья и оплата труда рабочих.

Сложность расчёта маржи заключается в правильном определении того, что включать в переменные расходы, так как у компании также есть постоянные расходы, которые не учитываются в этом расчёте. Постоянные расходы остаются неизменными независимо от объёма продаж или производства и включают, например, аренду помещений, коммунальные платежи, зарплату персонала на окладе, а также платежи по кредитам и займам.

Примеры расчёта маржи

Для торговой компании: Предположим, компания потратила на закупку детских игрушек из Китая 500 тысяч рублей. В эту сумму включены стоимость товара, упаковка, маркировка, таможенное оформление, логистика и конвертация валюты. На доставку товара до покупателей было потрачено дополнительно 50 000 рублей. Таким образом, переменные расходы составили 550 000 рублей. Зарплата сотрудников на окладе в расчёт маржи не включается.

Компания продала игрушки за 700 тысяч рублей — это её выручка.

Маржа=700 000−(500 000+50 000)=150 000 рублей

Для производственного предприятия: Завод производит макароны и потратил на муку 300 тысяч рублей, на зарплату рабочих с налогами и взносами 150 тысяч рублей, на воду и электроэнергию для станков 50 000 рублей. Поскольку зарплата рабочих зависит от объёма производства, она включается в переменные расходы. Оптовые покупатели забирают товар со склада самостоятельно, так что затрат на доставку нет.

Завод продал макарон на сумму 800 тысяч рублей — это его выручка.

Маржа=800 000−(300 000+50 000+150 000)=300 000 рублейМаржа=800000−(300000+50000+150000)=300000 рублей

В расчёте маржи постоянные расходы обычно остаются неизменными, а варьируется лишь объем прибыли. Когда маржа совпадает с величиной постоянных расходов, компания не зарабатывает, а только покрывает свои издержки. Именно поэтому анализ маржи необходим для определения нужного объема производства и путей оптимизации расходов для достижения прибыльности.

Маржа также указывает, приносит ли бизнес прибыль или работает в убыток. Если с прибыльностью возникают проблемы, важно выяснить их причины. В каждом случае могут быть свои специфические факторы, например, высокая стоимость сырья, затраты на ремонт офиса или сезонность продаж.

Чтобы определить, какие товары ведут к убыткам, а какие способствуют увеличению прибыли, используется показатель маржинальности. Далее мы подробно рассмотрим, что такое маржинальность.

Что такое маржинальность

Маржинальность — это коэффициент, отражающий размер маржи в отношении выручки. Он показывает, какой доход приносит каждый заработанный рубль. Например, если маржинальность составляет 10%, это значит, что с каждого рубля выручки компания получает 10 копеек маржи.

Чем выше маржинальность, тем более продуктивно функционирует предприятие.

Чем выше маржинальность, тем лучше работает бизнес.

Высокая маржинальность указывает на более высокую эффективность работы бизнеса.

Большая маржинальность свидетельствует об эффективной работе бизнеса.

Высокий уровень маржинальности указывает на более эффективную работу предприятия.

Как определяется маржинальность?

Маржинальность выражается в процентах и вычисляется по следующей формуле:

Маржинальность=(ВыручкаМаржинальный доход​)×100%

Пример расчёта: представим, что компания, занимающаяся продажей игрушек, имела выручку в размере 700 тысяч рублей, при этом расходы на закупку и доставку товаров из Китая составили 550 тысяч рублей. Таким образом, маржинальный доход составил 150 тысяч рублей.

Расчёт маржинальности: 150 000700 000×100%=21%700000150000​×100%=21% Это означает, что с каждого рубля выручки предприятие получает 21 копейку чистого дохода, тогда как оставшиеся 79 копеек уходят на покрытие затрат.

Маржинальность может быть и отрицательной, если расходы превышают доходы. Например, если в процессе доставки игрушек компания неожиданно потратила дополнительно 170 тысяч на таможенное оформление и услуги транспортной компании, общий расход составит 720 тысяч рублей. При выручке в 700 тысяч рублей маржа будет отрицательной:

• Маржа=700 000−720 000=−20 000
• Маржинальность=(−20 000700 000)×100%=−2,9%Маржинальность=(700000−20000​)×100%=−2,9%

Зачем необходим расчёт маржинальности?

1. Оценка эффективности продаж: Повышение маржинальности свидетельствует о хорошей организации бизнес-процессов и успешности компании. Снижение этого показателя в определённые периоды может указывать на необходимость анализа и оптимизации расходов.
2. Сравнение доходности товаров: Рассчитывая маржинальность для разных товаров, можно выявить, какие из них наиболее и наименее прибыльны. Примером могут служить игрушки, проданные в марте:
   • Пирамидка: выручка 80 тысяч, затраты 60 тысяч. Маржинальность составит: (80 000−60 00080 000)×100%=25%(8000080000−60000​)×100%=25%
   • Мягкий кролик: выручка 90 тысяч, затраты 70 тысяч. Маржинальность: (90 000−70 00090 000)×100%=22%(9000090000−70000​)×100%=22%
   • Радиоуправляемая машина: выручка 230 тысяч, затраты 250 тысяч. Маржинальность: (230 000−250 000230 000)×100%=−8,7%(230000230000−250000​)×100%=−8,7%
   • Электронный зайчик: выручка 400 тысяч, затраты 370 тысяч. Маржинальность: (400 000−370 000400 000)×100%=7,5%(400000400000−370000​)×100%=7,5%

Такие расчёты позволяют определить, какие товары стоит продвигать более активно, а от каких возможно стоит отказаться, чтобы увеличить общую прибыльность компании.

Как улучшить маржинальность

Давайте вновь обратим внимание на формулу расчета маржинальности: Маржинальность=(Выручка−Переменные расходыВыручка)×100%Маржинальность=(ВыручкаВыручка−Переменные расходы​)×100% Из этого следует, что на маржинальность оказывают влияние как размеры выручки, так и объемы расходов. Следовательно, для повышения маржинальности необходимо увеличить выручку и сократить расходы.

В каждом бизнесе свои особенности, и дать универсальный совет по увеличению выручки или сокращению расходов бывает сложно. Например, простое повышение цен может быть неэффективно, если у конкурентов цены ниже, и это может привести к потере клиентов.

Вот несколько распространенных методов для улучшения маржинальности:

1. Исключение посредников из цепочки поставок: Часто малые транспортные компании прибегают к услугам более крупных перевозчиков. Если вы нанимаете логистов для доставки продукции, старайтесь работать напрямую с крупными логистическими компаниями, что позволит сократить логистические издержки.
2. Внимание к специальным предложениям от логистических компаний: Иногда можно воспользоваться выгодными тарифами на конкретные маршруты или рейсы.
3. Исключение посредников из процесса закупок: Работайте напрямую с производителями или поставщиками, минуя дистрибьюторов и перекупщиков, которые могут увеличивать стоимость товаров на 20% и более.
4. Выбор альтернативных поставщиков: Не ограничивайтесь одним поставщиком. Исследуйте рынок и сотрудничайте с несколькими поставщиками для оптимизации закупочных цен.
5. Модификация программы лояльности: Предоставляйте скидки и бонусы только тем клиентам, которые приносят максимальную выручку. Например, скидки могут быть предоставлены за покупки на определенную сумму или объем, выгодный для вашего бизнеса. Также можно ввести различные уровни скидок в зависимости от оборота клиента.
6. Повышение цен: Пересмотрите цены в случае увеличения затрат на сырье или доставку. Однако, если затраты не изменились, стоит сравнить свои цены с конкурентными. Неразумное повышение цен может привести к снижению продаж.

Наценка и связь с маржой и маржинальностью

В бизнес-анализе также часто используется понятие наценки, которая иногда путается с маржой и маржинальностью, хотя это разные индикаторы. Наценка=(Выручка−Переменные расходыПеременные расходы)×100%Наценка=(Переменные расходыВыручка−Переменные расходы​)×100% Пример: Если компания потратила на закупку товара 550 тысяч рублей и получила выручку в 700 тысяч рублей, то маржа составит 150 тысяч рублей, а наценка: Наценка=(700 000−550 000550 000)×100%=27%Наценка=(550000700000−550000​)×100%=27% Наценка может значительно отличаться от маржи. Маржа выражается в абсолютных значениях (рубли), а наценка — в процентном соотношении от закупочной стоимости товара.

Часто задаваемые вопросы о марже и маржинальности

Какие бывают виды маржи?

Наиболее часто встречающийся тип маржи — это бизнес-маржа. Предприниматели рассчитывают её, чтобы понять, работают ли они в прибыль или убыток и как изменяется прибыльность их деятельности месяц за месяцем. Рост маржи обычно свидетельствует о росте прибыли и наоборот. Этот показатель помогает определить, требуются ли изменения в деятельности компании для увеличения прибыли. Маржу также используют трейдеры и банки. На фондовом рынке маржа представляет собой залог на счету трейдера для открытия сделки. В банковском деле маржа — это показатель, отражающий надежность банка, и зависит от процентных ставок, сроков кредитования и депозитов. Страховые компании также используют маржу для оценки своей платежеспособности, соотнося активы к обязательствам по договорам страхования.

В чем разница между маржей и наценкой?

Маржа — это сумма в рублях, которая остается у компании после того, как она покрыла все свои расходы на продажу. Маржа используется для оценки текущей финансовой эффективности. Наценка — это процент, на который компания увеличивает стоимость товара по сравнению с его закупочной ценой. Наценка применяется в ценообразовании и планировании на будущие периоды.

Что такое маржа и чем она отличается от маржинальности?

Маржа — это разница между выручкой и переменными расходами, выраженная в рублях. Маржинальность — это коэффициент, показывающий эффективность продаж, выраженный в процентах. Оба показателя помогают оценить изменения в прибыльности бизнеса и понять, требуются ли корректировки в деятельности. Однако маржинальность также позволяет сравнивать эффективность различных товаров или периодов, что невозможно сделать только с помощью маржи, поскольку сравнение в абсолютных числах (рублях) было бы некорректным.

В чем разница между рентабельностью продаж и маржинальностью?

Рентабельность продаж — это более широкий показатель, который может рассчитываться на основе различных видов прибыли:

• Чистая прибыль показывает, сколько чистой прибыли приходится на каждый рубль выручки после уплаты всех обязательных платежей.
• Валовая прибыль демонстрирует, сколько от выручки остается после покрытия себестоимости продаж.
• Операционная прибыль отражает остаток выручки после вычета всех расходов, включая переменные и постоянные.
• Маржинальная прибыль показывает, насколько эффективны продажи в плане генерации прибыли из вырученных средств после покрытия переменных расходов. Таким образом, маржинальность — это один из способов оценки рентабельности продаж, фокусирующийся на переменных расходах.

В чем разница между маржой и валовой прибылью?

Маржа — это разница между выручкой и переменными расходами. Валовая прибыль — это разница между выручкой и полной себестоимостью, включающей как переменные, так и некоторые постоянные расходы, такие как аренда. Валовая прибыль позволяет оценить эффективность производства или перепродажи товаров, а также сравнивать различные направления бизнеса на предмет прибыльности.